Pátek 16. dubna. Svátek má Irena.

Začnou Češi hromadně přesouvat své úspory do dynamických účastnických fondů?

Penze 10.06.2015 | 17:34 0 Komentářů

Výsledky zhodnocení účastnických fondů jsou důkazem dobré práce asset managementu jednotlivých penzijních společností. Některé dynamické fondy totiž dosahují od začátku roku až dvouciferné procentní výnosy. Příkladem může být ČSOB dynamický účastnický fond se zhodnocením 11,4 %. Každoroční výsledky správy majetku účastnických fondů se odvíjí od ekonomické situace na trhu, zákonných regulací, investičních strategií, a mimo jiné od struktury portfolií. 

V případě, že mají investoři volnější ruce, mohou snadněji reflektovat situaci na trhu a realizovat nákupy a prodeje některých investičních titulů. I přesto, že jsou u agresivnějších strategií výsledky dosti kolísavé, z dlouhodobého hlediska jsou jednoznačně více rostoucí než výsledky transformovaných fondů. Tyto fondy dosáhly za posledních 10 let průměrného zhodnocení okolo 2,3 %. Logicky by měla nastat situace ta, že klienti mající penzijní připojištění budou přestupovat do výdělečnějších účastnických fondů. Bohužel realita je jiná. Český národ je nejen skeptický ke změnám ve spoření na důchod, ale také dosti konzervativní. Vyhovuje nám zejména myšlenka nezáporného zhodnocení a výsluhová penze po 15 letech. Tyto fakta jsou často větším lákadlem než oživení strategií a nové možnosti investování zejména dynamických účastnických fondů.

Anežka Kneeová, analytička společnosti Swiss Life 

Napsat komentář

Vaše e-mailová adresa nebude zveřejněna.