CZK/€ 25.320 +0,18%

CZK/$ 23.408 +0,56%

CZK/£ 29.523 +0,28%

CZK/CHF 25.813 +0,21%

27. 01. 2022

0 komentářů

Dynamické účastnické fondy loni vynášely, akciový fond UNIQA byl nejlepší

 

V průměru přinesly akciové účastnické fondy v doplňkovém penzijním spoření loni výnos přes 16 %. Nejvyšší výnos na trhu za rok 2021 zaznamenal Akciový účastnický fond UNIQA, a to 24,46 %. I když se jedná o poměrně mladý fond (založený v roce 2020), loni názorně ukázal, že investice do globálních akciových indexů je na růstovém trhu dobrou volbou a že při správné alokaci prostředků ze strany správců přinese velmi zajímavý výsledek.

Loading



 

Celkem 14 účastnických fondů doplňkového penzijního spoření na trhu skončilo za loňský rok se záporným výsledkem. Šlo hlavně o konzervativní fondy, v jejichž portfoliích dominují vládní dluhopisy a nástroje peněžního trhu, případně jejich deriváty. Minusové znaménko u těchto fondů přinesly především faktory rostoucí inflace, zvyšování základních sazeb ČNB a související vývoj na trzích. Naopak ti klienti, kteří se osmělili a zamířili do dynamičtějších fondů, skončili s kladným výsledkem. Některé účastnické fondy si připsaly i dvouciferné zhodnocení. Mezi nimi zazářil právě Akciový fond UNIQA s působivým výsledkem +24,46 %. Hranici 20 % dokázaly pokořit jen 4 fondy na trhu a pomohly účastníkům hladce porazit i bobtnající inflaci.

Akciovým fondům loni pomohl restart velké části ekonomik a vládní stimulační programy v různých zemích. Hlavní americké i evropské indexy akciových trhů si meziročně připsaly dvouciferné zisky, včetně indexu pražské burzy PX.

„Správný výběr aktiv a titulů má zásadní vliv na dosažený výnos fondu. Platí to samozřejmě nejenom v meziročním srovnání, ale především v dlouhodobém pohledu. Na investičním horizontu 20 a více let znamená rozdíl pouhého půl procentního bodu ve výkonnosti investice výnos vyšší či nižší v řádu tisíců korun. Věříme, že i do budoucna dokážeme Akciový fond UNIQA „kormidlovat“ mezi premianty trhu,“ komentoval loňské prvenství UNIQA Peter Socha, předseda představenstva UNIQA penzijní společnosti.

Doplňkové penzijní spoření je jedním z produktů, kde většina účastníků má velmi dlouhý investiční horizont (20 i více let). A právě zde výběr správné strategie a fondu může ovlivnit částku, se kterou „odchází lidé do důchodu“. U mladších ročníků lze nasměřovat příspěvky do dynamičtějších segmentů (akciové a vyvážené účastnické fondy), protože v dlouhodobém horizontu lze dosáhnout lepších výnosů a současně v čase kompenzovat vyšší míru volatility. Ale samozřejmě stále platí jednoduchá rovnice: čím vyšší potenciál výnosu, tím vyšší riziko. Na to by měli myslet hlavně ti, kteří se blíží ke konci smluvní doby doplňkového penzijního spoření: je dobré výnosy stabilizovat v konzervativnějších účastnických fondech.

REKLAMA

Pro rok 2022 se situace odhaduje těžko. Bude samozřejmě záležet hlavně na tom, jak se bude vyvíjet pandemie, vakcinace a související opatření v ekonomice. „Zvyšováni základní sazby ze strany ČNB bude pravděpodobně ještě pokračovat, a i inflace dostane na začátku roku další impuls především prostřednictvím nárůstu cen energií. Dalším otazníkem bude i vývoj na trhu práce. Proto bude pro dlouhý horizont doplňkového penzijního spoření zřejmě i tento rok racionální setrvat u dynamických a vyvážených fondů, protože jen v nich lze dosahovat vyššího zhodnocení, které překoná míru inflace,“ předpovídá nejbližší vývoj Peter Socha, předseda představenstva UNIQA penzijní společnosti. „Současně bych všem poradil posoudit aktuální státní podporu i daňovou uznatelnost a optimalizovat penzijní spoření z tohoto hlediska, je-li to možné.“

Loading

Vstoupit do diskuze 0 komentářů

Zdroj a více informací: CII750.cz


Související články

Mohou investoři najít ziskovost v akciích obranného průmyslu

Investoři často hledají výnosy v akciích obranných společností v období zvýšeného geopolitického napětí, jelikož jsou tyto společnosti připraveny těžit ze zvýšených vládních výdajů na obranu a bezpečnostní opatření. V roce 2024, kdy geopolitické napětí stále pokračuje, by akcie obranných společností mohly být pro investory atraktivní příležitostí. Zde […]

Text: Redakce

Foto: Shutterstock

22. 03. 2024

Komentář: Šílenství měnové politiky

Současná měnověpolitická „sezóna“ začala v roce 2022, kdy centrální bankéři v západních vyspělých ekonomikách začali zvyšovat sazby, aby bojovali proti inflaci. Trvalo jim několik let, než se dostali tam, kde jsou dnes. Zda bylo jejich úsilí úspěšné, nám pravděpodobně napoví několik příštích měsíců a další období.

Text: Redakce

Foto: Shutterstock

18. 03. 2024


Diskuze k článku

Vaše e-mailová adresa nebude zveřejněna, vyžadované informace jsou označeny hvězdičkou.

Napsat komentář

Vaše e-mailová adresa nebude zveřejněna. Vyžadované informace jsou označeny *